课程大纲
第一讲:新旧动能转换与企业融资结构变迁
一、中国宏观经济的新旧动能转换
1.从要素驱动转向创新驱动的经济学解释
2.动能转换过程中如何利用金融工具带动产业升级
二、企业融资结构的变迁
1.从间接融资逐渐转向直接融资工具
2.股权融资如何驱动创新发展与产业升级
第二讲:企业股权融资的流程与模式解析
一、公司融资的基础知识:
1.公司融资模式的分类与概念
2.公司融资工具变迁的逻辑
3.当前中国中小企业融资环境分析
二、股权融资全流程解析
1.企业股权融资的系统化流程梳理
2.股权融资的分类
3.创新型企业常见的股权融资模式
4.企业进行股权融资的前期准备与关键节点
三、融资核心要点-1:公司估值
1.资产基础法
2.市场比较法
3.收益现值法
4.创新型中小企业在融资中的估值要点
5.中小民营企业融资估值落地实操
四、融资核心要点-2:商业计划书与融资路演
1.商业计划书的撰写
2.融资路演的核心关键
3.战略新兴产业和创新商业模式分析
4.如何打造最适合融资的BP与Road-Show
五、融资核心要点-3:融资过程中的核心条款
1.融资TS条款常见关键问题梳理
2.投资人的优先清算权条款及其分析
3.增资权与一票否决权问题的分析
4.对赌:业绩承诺及补偿机制
5.反摊薄条款在股权融资中的“陷阱”分析
六、股权融资过程中的公司内部治理问题
1.公司融资过程中的股权顶层设计
2.如何保证在股权融资过程中不丧失股权控制权
3.股权融资过程中的股权激励与员工持股问题
4.一致行动与表决权委托在融资中的治理问题解析
5.股权融资之后的董事会决策机制问题
第三讲:股权融资后,公司登陆资本市场的路径选择
一、中国多层次资本市场的基础与概述
1.中国资本市场的多层次布局
2.中国证券市场的发展历程概览
3.资本市场的制度变迁方向与趋势
二、当前资本市场的热点问题概览与点评
1.IPO再次趋严趋紧的环境下,证券化路径在何方?
2.科创板与注册制对于企业股权融资的机遇
3.并购重组成为当前证券化的最重要路径
三、基于多层次资本市场的证券路路径设计
1.首发上市(IPO)的流程与条件概览
2.借壳上市的流程、套利与监管演化
3.非上市公司如何选择最佳的证券化路径
四、产业基金与并购重组对企业增长的助力
1.以并购重组为核心的企业外延式资本运作模式
2.企业如何利用产业基金实现创新驱动与转型升级
3.政府引导基金驱动地区产业升级的案例分享